建设项目投资概述BOB

发布时间：2022-12-26 17:39:00 丨 浏览次数：

　　BOB公司型合资结构 合伙制结构 契约型合资结构 信托基金结构 股本资金的筹集 债务资金的筹集

　　✓ 对于在一定时期具备市场竞争条件的基础性 项目，由政府只给予少量的投融资支持，或 者全部放给市场。

　　✓ 对不具备市场条件的基础性项目，主要由政 府投融资，采取多种形式进行投资。

　　✓ 从总体上考察，基础性项目大部分属于政策 性投融资范围，应由政府集中必要的财力、 物力，通过经济实体进行投资为主，并广泛 吸引地方投资、社会企业、个人参与投资； 鼓励以大型骨干企业为主进行投资。

　　• 熟悉和掌握： 1、工程项目投资管理的目标 2、工程项目投资的合理估计与确定 3、工程项目投资的有效控制

　　▪ 2、存在问题： ✓ （1）中央和地方的财权、决策权划分不是特别明确。 ✓ （2）下放投资决策权与投资风险约束机制不配套。 ✓ （3）各种调控手段应用不协调，调控时机和力度不

　　• 间接费是指建筑安装企业为组织施工和进行经营管理，以及 间接为建筑安装生产服务的各项费用。

　　• 利润等于一定的基数乘以相应的利润率，土建工程和安装工 程基数不一，其中土建工程的基数为直接工程费和间接费之 和，安装工程的基数为人工费。

　　• 国家体育场设计方案经全球设计招标产生，最终为瑞士赫尔佐格和德梅 隆设计事务所、奥雅纳工程顾问公司及中国建筑设计研究院设计联合体 共同设计的“鸟巢”方案。该方案主体由一系列辐射式门式钢桁架围绕 碗状坐席区旋转而成，空间结构科学简洁，建筑和结构完整统一，设计 新颖，结构独特，为国内外特有建筑。

　　• 国家体育场业主单位是由北京市国有资产经营有限责任公司和中信集团 联合体共同组建的国家体育场有限责任公司，该公司负责项目投融资、 设计、建设、运营和管理。工程于2003年12月24日开工，2008年6月 28日正式落成。

　　✓ （3）特殊的信用管制手段：限制贷款额 度、严格控制企业发行债券与股票等。

　　▪ 3、价格调控手段：为克服市场价格自我 调节的缺陷以及在市场价格自我调节条 件不具备的情况下，国家对市场价格的 形成和运动进行直接或间接的干预。

　　▪ 国家通过指定一系列的法律、法规、法令、条 例等来规范经济运行秩序，对投资活动进行调 控。

　　▪ 必须坚持以经济手段为主，以必要的法律手段 和行政手段辅助经济手段，适当限制行政手段 的作用范围，并逐步加强法律手段的地位和作 用。经济手段中的财政、金融等手段必须加以 配套使用，才能取得良好的调控效果。各种手 段的配套运用可以产生合力效果，强化调控的 力度，还可以产生互补的效果，发挥各自的优 势，通过其他手段弥补自己的不足。

　　✓ 1、特征：投资决策权高度集中在政府手中， 企业没有投资决策权；国家无偿筹集和分配 资金；国家以行政办法管理投资，偏重于指 令性计划方式。

　　✓ 2、积极作用：有效地集中了国家有限的财力、 物力和人力，对迅速恢复国民经济及实现全 国有计划的大规模经济建设起到了积极的历 史作用，初创了中国的工业化体系。

　　✓ （2）控制货币供应量：在货币发行量既定的 条件下，央行可以通过调整存款准备金率、调 整再贴现率和再贷款率、公开市场业务等来控 制货币供应量。当国民经济处于萧条状态时， 为了鼓励投资，刺激消费，央行可以通过降低 存款准备金率或者降低再贴现率和再贷款率， 或者在公开市场上买进有价证券，使商业银行 可贷的资金量增加，扩大信贷规模，增加货币 供应量。BOB

　　• 税金是建筑安装企业根据国家税法规定所应交纳的税金，主 要是营业税、城市维护建设税及教育费附加。

　　• 设备购置费是指为工程建设项日购置或自制的达到固定资产 标准的设备、工具、器具的费用。固定资产的标准是：使用 年限在一年以上，单位价值在规定的限额以上。

　　• 工器具及生产家具购置费是指新建项目或扩建项目初步设计 规定所必须购置的不够固定资产标准的设备、仪器、工卡模 具、器具、生产家具和备品备件的费用。

　　投资 设计总 修正总 施工图 合同 结算 竣工 估算 概算 概算 预算 价 价 决算

　　工程项目投资的有效控制就是在投资决策 阶段、设计阶段、建设项目发包阶段和建设 实施阶段，把工程项目投资的发生控制在批 准的限额以内，随时纠正发生的偏差，以保 证项目投资管理目标的实现，以求在各个建 设项目中能合理使用人力、物力、财力，取 得较好的投资效益和社会效益。

　　◆ 科学技术研究或开发，如新材料、新工艺的开发； ◆ 工程建设，如高速公路、住宅的建设； ◆ 政治或社团组织推行的活动，如希望工程、211

　　工程、申办奥运会工程等； ◆ 大型体育比赛或文艺演出，如奥运会比赛、春节

　　• 工程项目是指为达到预期的目标，投入一定的资本， 在一定的约束条件下，经过决策与实施的必要程序

　　✓ （5）财政补贴：通过补与不补、补多不少、 补贴时间长短来调节投资者的经济利益，鼓励 向社会急需和新兴的产业项目投资。

　　✓ 投资调控的金融手段是通过紧缩或放松银根、 调节货币供应量以及调节资金流向来实现的。

　　✓ （1）控制货币发行量：当社会总需求不足时， 央行应采用扩张性的货币政策；当社会总需 求过多时，应采用紧缩性的货币政策；当社 会总供给与总需求不相适应时，货币政策应 有松有紧，松紧结合。

　　有限公司、金州控股集团有限公司等４家企业组成的中国中信集团联合体，成 为国家体育场项目法人合作方招标的中标人。 • 2003年12月24日，国家体育场各项开工准备工作就绪，举行开工奠基仪式。 • 2004年7月30日，奥运场馆安全性、经济性问题成为焦点，“鸟巢”全面停工。 • 2004年8月31日，“鸟巢”方案调整，取消可开启屋顶，BOB但整体风格不变。 • 2004年12月28日，“鸟巢”复工。 • 2005年10月28日，BOB“鸟巢”首件钢构件开始吊装。 • 2005年11月15日，“鸟巢”混凝土主体结构封顶。 • 2006年8月31日，“鸟巢”钢结构合龙。 • 2006年9月17日，“鸟巢”完成钢结构卸载。 • 2007年9月27日，“鸟巢”膜结构工程开始施工。 • 2008年4月18日和5月18日，“鸟巢”进行两场测试赛。 • 2008年6月28日，“鸟巢”正式落成。

　　土石方工程 基础工程 砌体工程 混凝土及钢筋混凝土工程 屋面工程 装饰工程 水电工程 ……

　　▪ 1984年以《国务院批转国家计委〈关于改进 计划体制的若干暂行规定〉》和国务院《关 于改革建筑业和基本建设管理体制的若干问 题的暂行规定》为标志展开了第一次投资体 制改革高潮。主要集中在对项目实施阶段的 管理体制进行全面改革。

　　▪ 以1988年8月国务院发布《关于投资管理 体制的近期改革方案》为标志，展开了 第二次投资体制改革高潮。主要集中在 对政府投资范围、资金来源和经营方式 进行初步改革。

　　第1章 项目投资管理概述 第2章 建设项目投资决策分析 第3章 建设项目投资结构

　　第4章 项目融资管理概述 第5章 建设项目融资结构 第6章 建设项目融资模式

　　▪ 投资体制：是指社会组织、领导和管理投资经 济活动所采取的基本制度和主要方式、方法。

　　▪ 投资体制的主要内容：投资主体的确立及其行 为规范、投资方式的选择、投资决策制度的采 用、投资实施方式的运用、投资利益关系的处 理、投资管理权限和职责的划分、投资管理机 构的设置、投资调控方式的采用等等。

　　• 1.名词解释：投资体制（投资管理体制） • 2. 投资体制的分类。 • 3. 简要评价我国建国初三十年的投资体制。 • 4. 简要评价1979年以来我国的投资体制改革。 • 5. 深化和完善我国投资体制改革的途径。 • 6. 竞争性项目、基础性项目和公益性项目的

　　• 7. 简述基础性项目的投融资方式，并比较分 析竞争性项目、基础性项目、公益性项目的投 融资方式。

　　▪ 6、基本建设由财政拨款改为银行贷款。BOB ▪ 7、实行多种形式的计划承包责任制。 ▪ 8、投资建设领域推行招标投标制，引入市场

　　竞争机制。 ▪ 9、建立基本建设基金制，成立专业投资公司。 ▪ 10、运用经济杠杆，引导和调节投资的流向。

　　✓ 强化竞争性项目投融资的市场调节，拓 宽基础性项目的投融资渠道，完善公益 性项目的投融资制度。

　　一个项目从设想的产生，直到项目 生产期（服务期）终止，往往要经历一 个相当长的时间，对于工业项目而言， 这个时间通常有10 –30年不等。

　　• 8.如何强化我国投资主体的投资风险约束机制？ • 9.如何完善我国的投资宏观调控体系？ • 10.我国投资宏观调控的目标。 • 11.投资调控的手段。 • 12.我国投资调控的财政手段与金融手段。

　　✓ 3、不足之处：投资主体单一，决策权过分集 中，因此决策失误多。投资方式单一，投资 渠道实行单一财政拨款，缺乏相应的风险约 束机制，致使投资规模膨胀。企业在实施投 资时缺乏活力，投资效益低下。

　　（一）1979年-1992年的投资体制改革（投 资体制市场取向改革的尝试和展开）

　　工程项目投资的有效控制愈早愈好，因为 建设过程各阶段对投资影响程度不同。

　　• 白医生明天将给一个心脏病人做心脏移植手术 • 郭老师准备申请一项有关建筑节能方面的国家

　　• 银河电力公司准备实施陕北能源基地项目 • 某设计院准备申请世界银行贷款项目 • 某企业准备生产一种新产品 • 大堂电信准备开发新的CDMA手机等

　　（一）集权投资模式（计划投资体制） （二）分散投资模式（市场投资体制） （三）分权投资模式（混合投资体制）

　　1、1949年-1978年间我国的投资体制 2、1979年以来我国投资体制的一系列

　　直接融资模式 项目公司融资模式 “设施使用协议”融资模式 “杠杆租赁”融资模式 “生产支付”融资模式 BOT模式 PFI模式

　　• 国家体育场是第29届奥运会主会场，位于北京奥林匹克公园内、北京 城市中轴线年奥运会开闭幕式、田径、男子足球决赛等赛事活动，赛时 座席9.1万个。奥运会后，可承担特殊重大体育比赛、各类常规赛事以 及非竞赛项目，并成为北京市提供市民广泛参与体育活动及享受体育娱 乐的大型专业场所，成为全国具有标志性的体育娱乐建筑。

　　当的调节机制和调节手段，合理地分配和运用 投资资金，控制或引导投资主体的行为，协调 投资运行过程中各要素之间的关系，以便实现 预期投资目标的经济过程，从而保证社会总供 给与总需求的平衡和宏观经济目标的实现。

　　✓ （3）明确和健全宏观调控的责任体制。 （我国实行中央统一确定调控政策和目 标，中央和省两级负责的原则。）

　　✓ （4）实施与深化投资体制改革相关的配 套改革（包括财政、税收、金融和价格 等方面的配套改革） 。

　　✓ （1）建立工程咨询服务体系。 ✓ （2）建立设计服务体系。 ✓ （3）建立社会审计组织。 ✓ （4）推行建设监理制。

　　▪ 3、简政放权，简化项目审批手续。 ▪ 4、划分投资范围，对重大的长期的建设投资

　　▪ 4、建立积极有效的投资宏观调控体系。 ➢ 完善投资宏观调控体系： ✓ （1）改革项目审批制度。对于企业不使

　　用政府投资建设的项目，一律不再实行 审批制，区别不同情况实行核准制和备 案制。

　　✓ （2）实施以资金调控为主的总量调控制 度，建立、健全以国家产业政策为主的 政策调控体系，对全社会投资进行以间 接调控方式为主的有效调控。

　　熟悉和掌握： 1、工程项目含义、特征 2、工程项目建设程序 3、工程项目投资的概念 4、工程项目投资的特点

　　项目是指在一定约束条件下(限定 的资源、时间、质量等)完成的具有特 定目的的一次性任务。

　　（1）项目任务的一次性； （2）项目目标的明确性； （3）项目管理对象的整体性。

　　的积极性，改变了投资运行机制，一定 程度上解放和发展了生产力。 ✓ （1）由过去国家单一投资主体转向投资 主体多元化的格局。

　　✓ （2）资金来源由过去的国家财政拨款唯 一来源转向财政筹资、信用筹资、证券 筹资和利用外资等多渠道化。

　　▪ 保持社会总供给与总需求的平衡，实现 投资规模与结构的合理化以及地区经济 的相对均衡发展，以促进经济增长、增 加就业、稳定物价、保持国际收支平衡。

　　▪ 1、按照调控对象（内容）划分 ✓ 投资规模调控 ✓ 投资结构调控 ✓ 投资布局调控 ▪ 2、按照调控对象所受约束力大小划分 ✓ 直接调控 ✓ 间接调控

　　✓ （3）实施政企分开，确立国家投资主体，建 立和完善国有资产出资人制度。政府主要投 资于基础性项目和公益性项目，要确立一批 国家投资主体作为政府投资的代表。

　　✓ 经国务院投资主管部门和证券监管机构批准， 选择一些收益稳定的基础设施项目进行试点， 通过公开发行股票、可转换债券等方式筹集 建设资金。

　　工程项目投资分析应以全寿命周期费用为 基础，而不能单纯地以投资额为基础。特 别是对于那些使用过程中经常性开支较大 的工程，更应重视全寿命期的分析，从投 资决策阶段和设计过程起就应考虑全寿命 周期的最优化。

　　▪ 1、坚持以市场调节为基础 ▪ 2、宏观调控与微观调控相结合 ▪ 3、直接调控与间接调控相结合 ▪ 4、统一性与灵活性相结合 ▪ 5、综合运用各种调控手段 ▪ 6、注重投资综合效益

　　投资运行，包括税收、折旧政策、国家预算、 国家信用、财政补贴等。 ✓ （1）税收杠杆的调节作用主要是通过税种、 税率、减免税、BOB纳税期限等来实现的。运用 税收杠杆调整投资方向，从而调整投资结构； 运用税收杠杆调节投资需求，从而控制投资 规模。

　　固定资产？ • 为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有 • 使用寿命超过一个会计年度 • 有形资产，即具有实物特征。如：◆ 一条流水线；

　　◆ 一个车间或工厂；◆ 一定长度和等级的公路； ◆ 一定发电能力的水电站；◆ 一定规模的医院； ◆ 一定规模的住宅小区。

　　工程项目是在一个总体设计及总概算范 围内，由一个或者若干个互有联系的单项 工程组成的，建设中实行统一核算、统一 管理的投资建设工程。

　　投资 设计总 修正总 施工图 合同 结算 竣工 估算 概算 概算 预算 价 价 决算

　　单项工程是指具有独立的设计文件，可以独立施 工，建成后能独立发挥生产能力或效益的工程。 单位工程是指具有独立设计文件，可以独立组织 施工，但完成后不能独立发挥效益的工程。 分部工程是单位工程的组成部分。它是按工程部 位或工种的不同而作的分类。 分项工程是通过较为简单的施工过程就能生产出 来，并且可以用适当的计量单位，计算工料消耗 的最基本构造因素。

　　✓ 竞争性项目主要是指收益比较高、市场调节比 较灵敏、具有市场竞争能力的行业部门的相关 项目，包括大量的加工工业项目。

　　✓ 基础性项目主要包括具有一定自然垄断性、建 设周期长、投资量大而收益较低的基础产业、 基础设施项目。

　　▪ 公益性项目主要包括公益性事业、政府机关和 社会团体的办公设施、国防设施等，主要由政 府拨款建设，只有少数具有盈利性，大多数投 资基本形不成经济效益，具有非盈利性和社会 效益。

　　(1)项目的一次性(结果不可挽回) (2)对象的特定性 (3)建设目的明确性 (4)组织特殊性 (5)要求的经济性 (6)资源约束性(时间、资金) (7) 项目的风险性（产品固定露天生产、

　　✓ （2）折旧政策：折旧年限短、折旧率高，可 使企业提前收回投资，提高企业持续投资的能 力。

　　✓ （3）国家预算：通过调整国家预算收支之间 的关系调节投资规模；通过调节国家预算支出 结构调节社会供给结构与产业结构。

　　✓ （4）国家信用：政府通过对公债发行数量与 期限、公债利率等的调整，将通过国家信用形 式筹集的资金投向那些微观效益不高而社会效 益好的项目。

　　• 由于优化设计，并采用了市场机制确定专业分包等控制成本措施，国家 体育场总投资控制在35亿元人民币。

　　• 2002年3月31日，国家体育场面向全球公开征集规划设计方案。 • 2003年3月25日，由瑞士赫尔佐格和德梅隆设计事务所、奥雅纳工程顾问公司

　　及中国建筑设计研究院设计联合体共同设计的“鸟巢”方案胜出。 • 2003年8月9日，中国中信集团公司、北京城建集团有限责任公司、国安岳强

　　• 建立政府投资责任追究制度和后评价制 度，完善重大项目稽查制度，对政府投 资项目进行全过程监管。

　　• 加强对投资中介服务机构的监管。 • 加强投资立法，实现投资管理法制化。

　　平，主要包括指令性价格和国家指导性价格。 而后者有包括三种形式：浮动价格、最高限价 和最低限价。

　　和国家对市场买卖活动的介入等干预价格的手 段。包括：优惠价格、价格补贴、价格冻结与 价格总水平的刺激。

　　▪ 政府部门采用指令性计划、行政命令、行政规 定、行政管理条例等方法，按照行政隶属关系 对投资活动进行调控。

　　•工程项目投资是指工程所有相关活动中所发生的全 部费用之和。 •全寿命费用是指工程项目一生所消耗的总费用，包 括工程建设、运营和报废等各阶段的全部费用。 •全寿命费用包括工程项目投资、工程交付使用后的 经济性开支费用（含经营费用、日常维护修理费用、 使用期内大修理和局部更新费用等）以及该工程使 用期满后的报废拆除费用等。